?被動組件龍頭國巨與美國基美KEMET今日同時宣布，雙方已達(dá)成最終協(xié)議，由國巨以每股27.20美元的價格，現(xiàn)金收購其所有已發(fā)行流通在外的普通股，總交易金額約16.4億美元、約當(dāng)500億臺幣，若含承接其所有債務(wù)則共約18億美元；以基美昨(11)日收盤價換算，本次公開收購價格溢價幅度約18.2%，而以最近30個交易日的加權(quán)平均股價換算，溢價幅度則約26%。

?

國巨表示，此交易皆已獲得雙方公司董事會決議通過；而對于并購所需資金，除向合作銀行貸款11億美元、國巨手上現(xiàn)金亦接近300億元臺幣；雙方并購后，預(yù)計將達(dá)約900億元臺幣營收規(guī)模，國巨更因此取得日本市場門票。

國巨表示，與基美結(jié)合后，將成為被動組件產(chǎn)業(yè)領(lǐng)導(dǎo)廠，依國巨與基美已公布的過去12個月財報數(shù)字估算，雙方擬制性合并營收將達(dá)約900億臺幣、稅后凈利約169億臺幣、EBITDA(稅前息前折舊攤銷前利潤)約240億臺幣，此擬制性合并后的營運(yùn)規(guī)模，將使國巨穩(wěn)居全球前三大被動組件廠，獲利能力亦將大幅領(lǐng)先同業(yè)。

?

雙方合并完成后，未來更將進(jìn)一步發(fā)揮彼此在通路、技術(shù)、制程及管理方面的綜效。國巨與基美在過去已有多次完成跨國性收購的成功案例，本次交易在雙方各項準(zhǔn)備作業(yè)完善及得到主管機(jī)關(guān)核準(zhǔn)后，預(yù)計將于2020下半年間完成此收購案。

?

根據(jù)國巨所提供資料，美國基美公司成立于1919年，為全球知名高階電子零組件領(lǐng)導(dǎo)供貨商，擁有百年全球品牌知名度，并已于美國紐約證交所上市掛牌30年(股票代號KEM)，公司總部位于美國佛州羅德岱堡，在全球共有23個生產(chǎn)中心，分布于歐、亞、美洲等22國，員工總數(shù)約14,000人。基美主要產(chǎn)品為陶瓷電容(占27%)、鉭質(zhì)電容(占41%)、電磁及感測組件(占17%)、薄膜及電解組件(占15%)。

?

基美長期耕耘車用電子、工業(yè)規(guī)格、航天及醫(yī)療等高階領(lǐng)域，近年更專注于ADAS(先進(jìn)駕駛輔助系統(tǒng))、電動車(EV)及自動駕駛等先進(jìn)技術(shù)發(fā)展，并廣度布局其他產(chǎn)業(yè)如智能型手機(jī)、云端網(wǎng)絡(luò)設(shè)備、無線通信、綠電能源及5G設(shè)備等，研發(fā)設(shè)計及制造能力位居業(yè)界領(lǐng)先地位，且于全球各地?fù)碛谐^1,600項商標(biāo)及專利，客戶皆為上述領(lǐng)域的全球主要領(lǐng)導(dǎo)品牌大廠及通路經(jīng)銷商，銷售區(qū)域在亞太地區(qū)占39%、泛歐洲區(qū)占23%、美洲區(qū)占24%、日本及韓國則占14%。

?

國巨指出，收購基美的策略目的為：(1)增加產(chǎn)品組合，擴(kuò)大提供客戶在電子零組件一次購足服務(wù)，(2)擴(kuò)大國巨在美國及歐洲的營業(yè)規(guī)模及市場能見度，(3)發(fā)揮基美并購TOKIN的綜效，讓國巨順利進(jìn)入高規(guī)格導(dǎo)向的日本市場，(4)持續(xù)強(qiáng)化國巨在車用電子、工業(yè)規(guī)格及5G等利基型市場的完整布局，(5)透過國巨在大中華區(qū)及東南亞市場的深耕布局及銷售通路，進(jìn)一步擴(kuò)大基美的營運(yùn)規(guī)模。

?

另外基美公司的MLCC產(chǎn)品線，超過9成應(yīng)用在車用電子、工業(yè)規(guī)格、國防航天及電源管理等高階市場，透過此次收購的達(dá)成，將是國巨跨入車用、工規(guī)、5G等利基型市場的最后一塊拼圖。展望未來，國巨表示，將持續(xù)擴(kuò)大營運(yùn)規(guī)模，拓展高階利基型產(chǎn)品市場，取得更先進(jìn)技術(shù)以提升國際競爭力，更快速有效服務(wù)全球客戶，為產(chǎn)業(yè)及股東利益創(chuàng)造更高價值。

?

至于并購的資金來源，國巨表示，一方面透過合作銀行花旗貸予11億美元承諾貸款，剩余部分則使用自有資金；截至10月30日，國巨帳上現(xiàn)金逾290億元臺幣，資金充足無虞，收購流程后續(xù)皆會按照法律程序進(jìn)行并獲得主管機(jī)關(guān)核準(zhǔn)；也因涉及跨國性收購，國巨表示，包括臺、美、中、歐等各主要國家相關(guān)規(guī)定，皆會按照該有程序合法進(jìn)行并取得核準(zhǔn)。